Il mercato immobiliare torna a ruggire. Il tasso medio dei mutui trentennali è sceso di circa un punto percentuale rispetto al massimo ventennale di novembre (oltre il 7 per cento), soprattutto in risposta ai segnali che la Federal Reserve ha quasi finito di alzare i tassi. Questo ha portato alcuni nuovi acquirenti sul mercato. Le richieste di mutui sono aumentate di circa un quarto rispetto alla fine dello scorso anno. I contratti immobiliari firmati sono aumentati a dicembre dopo sei mesi di calo. E il numero di persone che contattano gli agenti immobiliari per iniziare il processo di acquisto è risalito dal minimo di novembre, secondo i dati interni del brokeraggio Redfin Corp. I tassi sono ancora ben al di sopra del 3 per cento di un anno fa, ma “il fatto che siano più bassi di un punto percentuale, nessuno se ne lamenta”, ha dichiarato Michael Menatian, presidente della Sanborn Mortgage Corp. di West Hartford, Conn. “Semmai sono piacevolmente soddisfatti”.
Il mercato immobiliare è un barometro della risposta dell’economia all’allentamento delle condizioni finanziarie delle ultime settimane. Stando al Wall Street Journal, sia le azioni che le obbligazioni hanno registrato un forte rimbalzo all’inizio dell’anno sulla base della premessa che l’inflazione sta scendendo senza portare gli Stati Uniti in una profonda recessione. Tuttavia, la Fed ha dichiarato di voler mantenere i tassi alti fino a quando l’inflazione non sarà diminuita, e di essere disposta a rischiare una recessione per farlo. Tassi elevati e una recessione potrebbero essere un doppio colpo per qualsiasi rimbalzo. Indipendentemente da ciò che accadrà, è probabile che questo sia un anno lento per il mercato immobiliare. L’attività immobiliare rimane in forte calo rispetto a un anno fa, quando la Fed ha iniziato ad alzare i tassi di riferimento per frenare l’inflazione. Questo ha fatto salire i tassi ipotecari a velocità record, costringendo acquirenti e venditori a uscire dal mercato. Le vendite di case sono diminuite per la maggior parte dell’anno scorso, spegnendo rapidamente il boom registrato all’apice della pandemia. Il rallentamento ha fatto scendere i prezzi nazionali rispetto ai picchi dello scorso anno, anche se l’indice nazionale dei prezzi delle case S&P CoreLogic Case-Shiller è aumentato del 40 per cento rispetto a tre anni fa. Si prevede che il calo, che a novembre ha raggiunto il quinto mese, continuerà, colpendo in modo particolare mercati un tempo caldi come quello di Boise, nell’Idaho.
I dirigenti di D.R. Horton Inc., il più grande costruttore di case degli Stati Uniti per volume, hanno dichiarato agli analisti a gennaio di aver registrato un’intensa attività di vendita nelle prime settimane dell’anno. Si prevede che le vendite nette aumenteranno in modo significativo dal primo trimestre al secondo, quando si verificherà la tradizionale stagione di vendita primaverile. La primavera tende a far emergere un maggior numero di acquirenti e venditori, in particolare le famiglie che cercano di trasferirsi prima del nuovo anno scolastico. Gli agenti immobiliari affermano che gli acquirenti si sono adattati alla realtà che l’aumento dei tassi ipotecari assorbirà una parte maggiore dei costi mensili dell’abitazione. “Sono meno concentrati sul tasso specifico che sull’identificazione di una finestra in cui sono a loro agio con la spesa mensile”, ha dichiarato Steven Centrella, agente immobiliare di Redfin nell’area di Washington. Heather Cruz, assistente sovrintendente in un distretto scolastico, ha iniziato a cercare casa con il suo fidanzato a Phoenix nelle scorse settimane. Dopo aver visitato una mezza dozzina di case, hanno fatto un’offerta che è stata accettata la scorsa settimana. Hanno deciso di acquistare sapendo che i tassi sarebbero potuti scendere e che avrebbero potuto rifinanziare il loro attuale mutuo in un secondo momento. “Sto pensando che non è una cosa per sempre”, ha detto la signora Cruz. I costruttori di case hanno offerto incentivi per vendere le loro case finite. Alcuni acquirenti stanno sottoscrivendo mutui con tassi temporaneamente ridotti per i primi anni. Jack e Cassie Halpin hanno chiuso la loro casa a Glastonbury, nel Connecticut, la scorsa settimana e hanno iniziato a togliere la moquette e a prepararsi a dipingere. Hanno utilizzato due mutui, uno dei quali a tasso variabile al 5,375% per i primi 10 anni e a tasso variabile per i successivi. “Ci aspettavamo di arrivare al 7%”, ha detto il signor Halpin.
Prosegue il Wall Street Journal: le richieste di mutui per l’acquisto sono aumentate del 15% rispetto alla fine dell’anno scorso, mentre i rifinanziamenti sono aumentati del 50%, anche se entrambi sono diminuiti nella settimana conclusasi il 27 gennaio, secondo un indice monitorato dalla Mortgage Bankers Association, un gruppo di categoria. L’anno scorso i rifinanziamenti erano caduti a picco e rimangono a livelli molto bassi. Milioni di proprietari di casa hanno rifinanziato quando i tassi erano intorno al 3% o inferiori. Sono molto meno quelli che possono risparmiare con tassi superiori al 6%. “I miei clienti non sono necessariamente entusiasti dell’attuale prezzo dei mutui, quindi il rifinanziamento ha senso solo se stanno prelevando del denaro per consolidare il debito o per rifinanziare un prestito privato con interessi più alti”, ha dichiarato Tom Jessop, consulente per i prestiti presso la New American Funding di San Clemente, in California.
Secondo la National Association of Realtors, un’associazione di categoria, le vendite di case in attesa, un indicatore di riferimento per il mercato immobiliare, sono aumentate del 2,5% a dicembre, con un incremento nel Sud e nell’Ovest. I contratti firmati a gennaio in alcune contee della California meridionale sono aumentati per il primo mese da agosto, secondo un rapporto di Douglas Elliman e Miller Samuel. Secondo il fornitore di dati e tecnologie ipotecarie Black Knight Inc. le chiusure di mutui ipotecari sono aumentate del 64% tra la prima e la quarta settimana di gennaio, registrando il più forte aumento in almeno cinque anni. I tassi più alti e i prezzi ancora elevati si sono combinati per erodere l’accessibilità economica. Inoltre, un numero minore di venditori mette sul mercato le case, provocando una corsa all’acquisto di quelle più convenienti. Becky Skrypek, insegnante, ha deciso di acquistare seriamente nella zona di St. Paul, nel Minnesota, lo scorso autunno, quando ha iniziato a vedere più annunci sul mercato. Finora ha scoperto che le case che rientrano nel suo budget di circa 300.000 dollari hanno spesso una domanda elevata che porta a guerre di offerte. “È scoraggiante che vadano via così in fretta”, ha detto.
